Пистолет ГШ-18 спроектирован Аркадием Георгиевичем Шипуновом и Василием Петровичем Грязевым в тульском Конструкторском бюро приборостроения (КБП).
Оружие создавалось в комплексе с новым боеприпасом. Патрон 7Н31, сконструированный специально для ГШ-18, обладает высоким пробивным действием пули массой 4,1 г. и начальной скоростью 600 м/с. Патрон не содержит особо мощного заряда пороха и по энергетике сравним со стандартными. Причина высокого пробивного действия пули -- выступающий из оболочки закаленный стальной сердечник. Испытания показали способность пробивать бронежилеты 3-го класса или 8 мм стальной лист на расстоянии до 15 метров с достаточно эффективным «заброневым» действием пули. При этом в ГШ-18 могут использоваться любые отечественные и зарубежные патроны 9mm Parabellum.Точность стрельбы ГШ-18 находится на уровне современных пистолетов с подобным принципом действия ударно-спускового механизма.
При стрельбе с упора на дистанции 25 метров диаметр группы попаданий составляет 60 мм. Хорошие результаты оружие демонстрирует и при скоростной стрельбе на небольшие дистанции -- реальные для боевого применения личного короткоствольного оружия.
В 2000 году пистолет ГШ-18 был принят на вооружение Министерства юстиции, а 21 марта 2003 года, наряду с ПЯ, поступил на вооружение бойцов подразделений специального назначения Министерства обороны, МВД, ФСБ, ФСО, ФСИН.