Serial „Mistrz i Małgorzata” jest ekranizacja jednej z najwybitniejszych rosyjskich powieści wszech czasów. To utrzymana w groteskowym klimacie, wielowątkowa opowieść przedstawiająca skorumpowane społeczeństwo Związku Radzieckiego i absurdy komunistycznej władzy.
Do Moskwy przybywa tajemniczy cudzoziemiec – profesor czarnej magii o nazwisku Woland. Na Patriarszych Prudach spotyka on dwóch rosyjskich literatów, z którymi rozpoczyna zażartą dyskusje na temat religii. Niedługo później w niecodziennych okolic